Skip to main navigation menu Skip to main content Skip to site footer

Papers

Vol. 5 No. 18 (2010): January-June, 2010

A Spatial Approach to the Link between Remittances and Regional Growth in Mexico

DOI
https://doi.org/10.17428/rmi.v5i18.1078
Published
2017-05-23

Abstract

This article studies the link between the inflow of remittances from international migrants and Mexico’s regional growth in recent years. The results highlight the presence of a strong polarization in the regional behavior of the remittances/gdp ratio. The article also shows that this polarization is spatially associated with the economic growth of states. It specifically describes a recently observed process: a loss of dynamism in the growth of the remittances/gdp ratio within the region that has had a long history of migration and the presence of high growth rates in the remittances/ gdp ratio in much of southern Mexico. This suggests that remittances might be playing an anti-cyclical role. However, once we use an econometric spatial model to explain the states’ economic growth, there is a lack of solid evidence indicating that remittances are contributing significantly to growth at the state level. Un enfoque espacial de la relación entre el envío de dinero y el crecimiento regional en MéxicoResumen En este artículo se estudia la relación entre el flujo de remesas de los migrantes internacionales y el crecimiento económico regional de México en años recientes. Los resultados del estudio muestran una intensa polarización del comportamiento regional de la razón remesas/pib, asociada fuertemente al crecimiento económico de los estados. Así mismo se destaca que el crecimiento de la razón remesas/pib ha perdido dinamismo en la región de tradición migratoria, pero por otra parte ha elevado sus tasas en gran parte de la región sur del país, lo que hace suponer que las remesas podrían estar jugando un papel anticíclico. Sin embargo, una vez considerados diversos modelos econométricos de tipo espacial, no se encuentra evidencia sólida que indique que las remesas estén contribuyendo significativamente en el crecimiento regional en el nivel estatal.

Cover image

Keywords

  • remittances
  • growth
  • polarization
  • spatial dependence
  • Mexico

How to Cite

Valdivia López, M., & Lozano Ascencio, F. (2017). A Spatial Approach to the Link between Remittances and Regional Growth in Mexico. Migraciones Internacionales, 5(18), 7–41. https://doi.org/10.17428/rmi.v5i18.1078

References

  1. Acosta, Pablo et al. (2008), “What is the Impact of International Remittances on Poverty and Inequality in Latin America?,” In World Development, vol. 36, num. 1, pp. 89-114.
  2. Adelman, Irma, J. Edward Taylor and Stephen Vogel (1988), “Life in a Mexican Village: A sam Perspective,” The Journal of Development Studies, vol. 25, num. 1.
  3. Adelman, Irma and J. Edward. Taylor (1992), “Is Structural Adjustment with a Human Face Possible? The Case of Mexico,” Journal of Development Studies, num. 26, pp. 387-407.
  4. Anselin, Luc (1995), “Local Indicators of Spatial Associationlisa,” Geographical Analysis, vol. 27, num. 2.
  5. Banco de México (2007), Informe anual 2006, México, D. F., Banco de México, pp. 166.
  6. Banco de México, “Ingresos por remesas familiares. Distribución por entidad federativa,” Banco de México. Available at http://www.banxico.org.mx/polmoneinflacion/estadisticas/balanzaPagos/balanzaPagos.html>(last accessed on January 2009).
  7. Calderón, Cuauhtémoc and Anna Tykhonenko (2007), “Convergencia regional e inversión extranjera directa en México en el contexto del tlcan 1994-2002,” Investigación económica, vol. 66, num. 259, pp. 15-41.
  8. Canales, Alejandro (2006), “Remesas y desarrollo en México. Una visión crítica desde la macroeconomía”, Papeles de población, num. 50, pp. 172-196.
  9. Canales, Alejandro (2008), “Las cifras sobre remesas en México. ¿Son creíbles?,” Migraciones internacionales, vol. 15, num. 4, pp. 5-35.
  10. Canales, Alejandro and Israel Montiel (2004), “Remesas e inversión productiva en comunidades de alta migración a Estados Unidos. El caso de Teocaltiche, Jalisco,” Migraciones internacionales, vol. 2, num. 3, p. 31.
  11. Chami, Ralph, Connel Fullenkamp and Samir Jahjah (2005), “Are Immigrant Remmitance Flows a Source of Capital for Development?,” imf Staff papers, vol. 52, num. 1.
  12. Consejo Nacional de Población (Conapo), “Indicadores demográ­ ficos básicos, 1990-2030,” Consejo Nacional de Población. Available at http://www.conapo.gob.mx/00cifras/00indicadores.htm>(last accessed on July 2008).
  13. Corona, Miguel (2007), “La economía de Tlapanalá,” Migraciones internacionales, vol. 4, num. 2, pp. 93-120.
  14. Djajic, Slobodan (1986), “International Migration, Remittances and Walfare in a Dependent Economy,” Journal of Development Economics, vol. 21, pp. 229-234.
  15. Durand, Jorge (2005), Nuevas regiones de origen y destino de la migración mexicana, New Jersey, University of Princeton/Center for Migration and Development (Documento de Trabajo 05-02 m).
  16. Durand, Jorge and Douglas Massey (2003), Clandestinos. Migración México-Estados Unidos en los albores del siglo xxi, México, Universidad Autónoma de Zacatecas/Miguel Ángel Porrúa, pp. 179.
  17. Durand, Jorge, Emilio Parrado and Douglas Massey (1996), “Migradollars and Development: A Reconsideration of the Mexican Case,” The International Migration Review, vol. 30, num. 2, pp. 423-444.
  18. Durlauf, Steven N., Paul A. Johnson and Jonathan R. W. Temple (2005), “Growth Econometrics,” in Philippe Aghion and Ste­ven Durlauf (eds.), Handbook of Economic Growth, vol. 1, num. 8, pp. 555-677
  19. Dussel, Enrique P. et al. (2007), Inversión extranjera directa en México: Desempeño y potencial, México, Siglo xxi Editores/ Universidad Nacional Autónoma de México/Secretaría de Economía.
  20. Esquivel, Gerardo and Alejandra Huerta-Pineda (2007), “Las remesas y la pobreza en México: Un enfoque de pareo de puntuación de la propensión,” in Integración y comercio, num. 27, pp. 47-74.
  21. Esteban, Joan-María and Debraj Ray (1994), “On the Measurement of Polarization,” in Econométrica, vol. 62, num. 4, pp. 819-851.
  22. Fajnzylber, Pablo and Humberto López (eds.), (2008), Remittances and Development. Lessons from Latin America, Washington, D. C., World Bank.
  23. Feldstein, Martin (2002), The Role for Discretionary Fiscal Policy in a Low Interest Rate Environment, Cambridge, Massachusetts, National Bureau of Economic Research (Working Paper Series, w9203).
  24. Florax, Raymond, Henk Folmer and Rey Serge (2003), “Specification Searches in Spatial Econometrics: The Relevance of Hendry’s Methodology,” Regional Science and Urban Economic, vol. 33, pp. 557-579.
  25. Giuliano, Paola and Marta Ruiz-Arranz (2006), Remittances, Financial Development and Growth, Bonn, Germany, Institute for the Study of Labor (iza) (iza Discussion Paper , 2160).
  26. Glytsos, Nicholas (2005), “The Contribution of Remittances to Growth,” The Journal of Economic Studies, vol. 32, num. 6, pp. 468-496.
  27. INEGI (2000-2004), Encuesta nacional de empleo, Aguascalientes, Mexico, Instituto Nacional de Estadística, Geografía e Informática.
  28. INEGI(2005-2006), Encuesta nacional de ocupación y empleo, Aguascalientes, Mexico, Instituto Nacional de Estadística, Geografía e Informática.
  29. INEGI (2009), Producto interno bruto por entidad federativa, Aguascalientes, Mexico, Instituto Nacional de Estadística, Geografía e Informática. Available at (last accessed on January 2009).
  30. Jones, Richard (1998), “Remittances and Inequality: A Question of Migration Stage and Geographic Scale,” Economic Geography, vol. 74, num. 1, pp. 8-25.
  31. López-Córdova, Ernesto (2005), “Globalization, Migration, and Development: The Role of Mexican Migrant Remittances,” Economía, vol. 6, num. 1, pp. 217-256. Lozano Ascencio, Fernando (2003), “Discurso oficial, remesas y desarrollo en México,” Migración y desarrollo, vol. 1, pp. 23-31.
  32. Lozano Ascencio, Fernando (2009), “Las remesas de los migrantes latinoamericanos y caribeños en los Estados Unidos,” Notas de población, num. 86, Centro Latinoamericano y Caribeño de Demografía (Celade)/División de Población de la cepal, pp. 39-62.
  33. Lozano Ascencio, Fernando and Fidel Olivera (2007), “Impacto económico de las remesas en México: Un balance necesario,” in Marina Ariza and Alejandro Portes (coords.), El país transnacional migración mexicana y cambio social a través de la frontera, México, Universidad Nacional Autónoma de México/Instituto de Investigaciones Sociales, pp. 129-150.
  34. Mankiw, N. Gregory, David Romer and David N. Weil (1992), “A Contribution to the Empirics of Economic Growth,” Quarterly Journal of Economics, num. 107, pp. 407-437.
  35. Mckenzie, David and Hillel Rapoport (2007), “Network Effects and the Dynamics of Migration and Inequality: Theory and Evidence from Mexico,” The Journal of Development Economics, vol. 84, num. 1, pp. 1-24.
  36. Mendoza, J. Eduardo and Cuauhtémoc Calderón (2006), “Impactos regionales de las remesas en el crecimiento económico de México,” Papeles de población, num. 50, pp. 197-221.
  37. Pérez, Pablo and Pedro Álvarez (2007), “Las remesas familiares en México y sus inconsistencias,” Análisis económico, vol. 32, num. 51, pp. 223-252.
  38. Quah, Danny T. (1997), “Empirics for Growth and Distribution: Stratification, Polarization and Convergence Clubs,” Journal of Economic Growth, num. 2, pp. 27-59.
  39. Rapoport, Hillel and Frederic Docquier (2005), The Economics of Migrants’ Remittance, Institute of Labor Economics, (iza), Bonn, Germany (iza Discussion Paper, 1531).
  40. Reichert, Joshua S. (1981), “The Migrant Syndrome: Seasonal U.S. Wage Labor and Rural Development in Central Mexico,” Human Organization, num. 40, pp. 56-66.
  41. Russell, Sharon Stanton (1986), “Remittances from International Migration: A Review in Perspective,” World Development, vol. 14, num. 6, pp. 677-696.
  42. Sala-i-Martin, Xavier (1996), “The Classical Approach to Convergence Analysis,” The Economic Journal, vol. 106, num. 437.
  43. Salgado-Ugarte, Isaias, Makoto Shimizu and Toru Taniuchi (1995), “Practical Rules for Bandwidth Selection in Univariate Density Estimation,” Stata Technical Bulletin, num. 27, pp. 5-19.
  44. Sayan, Serdar (2006), Business Cycle and Workers’ Remittances: How do Workers Respond to Cyclical Movements of gdp at Home?, Washington, D. C., International Monetary Fund (imf Working Paper, 06/52).
  45. Silverman, Bernard (1981), “Using Kernel Density Estimates to Investigate Multimodality,” Journal of the Royal Statistical Society. Series B (Methodological), vol. 43, num. 1, pp. 97-99.
  46. Stark, Oded, Edward Taylor and Shlomo Yitzhaki (1986), “Remittances and Inequality,” Economic Journal, num. 28, pp. 309-322.
  47. Unger, Kurt (2005), Regional Economic Development and Mexican Out-Migration, Cambridge, Massachusetts, National Bureau of Economic Research (Working Paper, 11432).
  48. Taylor, Edward (1999), “The New Economics of Labour Migration and the Role of Remittances in the Migration Process,” International Migration, vol. 37, num 1, pp. 63-88.
  49. Tuirán, Rodolfo, Jorge Santibáñez and Rodolfo Corona (2006), “El monto de las remesas familiares en México. ¿Mito o realidad?”, Papeles de población, num. 50, pp. 147-169.
  50. Woodruff, Christopher y Rene Zenteno (2007), “Migration Networks and Microenterprises in Mexico,” Journal of Development Economics, vol. 82, pp. 509-528.
  51. Wooldridge, Jeffrey M. (2002), Econometric Analysis of Cross Section and Panel Data, Cambridge, Massachusetts, mit Press.
  52. Zárate-Hoyos, Germán. (2005), “El impacto de las remesas de los migrantes en el desarrollo de México,” in Donald F. Terry and Steve R. Wilson (eds.), Moneda de cambio económico y social, Washington, D. C., Inter-American Development Bank, pp. 173-208.
  53. Ziesemer, Thomas (2006), Worker Remittances and Growth: The Physical and Human Capital Channels, Maastricht, Netherlands, United Nations University/Maastricht Economic and Social Research and Training Centre on Innovation and Technology, pp. 1-47 (unu-merit Working Paper Series, 20).
  54. Date of receipt: January 22, 2009.
  55. Date of acceptance: April 3, 2009.